Trading : le guide pratique 2025 (carnet d’ordres, scalping, obligations)

Le trading au carnet d’ordres consiste à lire en temps réel l’offre (ask) et la demande (bid) à chaque prix pour repérer la liquidité, les déséquilibres et l’absorption. Objectif : entrer/sortir vite, placer des stops logiques derrière les “murs” de volume et améliorer la qualité d’exécution.

Pourquoi le carnet d’ordres fait (vraiment) progresser en Trading

• Transparence : vous voyez les intentions (bid/ask) et ce qui s’exécute (time & sales, “tape”).

• Timing millimétré : lecture des déséquilibres bid/ask, absorptions et icebergs pour des entrées plus propres.

• Gestion du risque : stops positionnés derrière la liquidité visible, pas au hasard.

• Compatibilité : fonctionne pour le scalping et le day trading (et se marie très bien avec le Market Profile).

Astuce : le Market Profile cadre la structure (POC, Value Area) ; le carnet donne le timing d’entrée.

Futures vs CFD : ce que change la micro-exécution

• Futures (marchés centralisés) : profondeur de carnet réelle, exécution transparente.

• CFD (OTC) : plus pédagogiques au début, mais exécution, spread et profondeur ne reflètent pas toujours le marché central.

• Ordre limite : en futures, vous pouvez souvent entrer sans payer de spread ; l’ordre market paie une “pénalité” (souvent ~1 tick).

Carnets légers vs carnets lourds : choisir son terrain

• Carnets “légers” (ex. Nasdaq) : très rapides, le carnet sert surtout au passage d’ordres.

• Carnets “lourds” (obligations US ZN 10 ans, ZB/UB 30 ans) : beaucoup de contrats par niveau, manipulations plus difficiles, zones mieux respectées → idéal pour apprendre la logique du flux.

• Exemples de stops (indicatifs) : 3 ticks sur ZB/UB ; impossible d’être aussi serré sur Nasdaq.

Psychologie : la partie invisible qui fait (presque) tout

• Erreur mortelle : vouloir “gagner de l’argent” tout de suite → sur-trading, “carenade” (rendre ses gains).

• Ce qui marche : patience, routine simple, journal de trading (captures du DOM, raison d’entrée/sortie), stop-trading après un seuil de gain/perte.

• Démo vs Réel : passez au réel léger rapidement (1 contrat) pour travailler les émotions ; la démo ne les déclenche pas.

Quand trader ? Contextes et horaires utiles

• Obligations US (ZN/ZB/UB) : flux intéressant avant et autour de l’ouverture US (après 14:00, heure de Paris).

• Indices US (S&P/Nasdaq) : fin d’après-midi / clôture souvent plus lisible que l’ouverture.

• Tip du vendredi : débouclages (futures/options) → mouvements nets vers des zones de volume (ex. retour vers le VPOC).

Outils Trading indispensables (débutant → avancé)

• DOM (Depth of Market) + Time & Sales (tape)

• Inside Print / Footprint : voir qui imprime le prix à chaque niveau (single prints, absorptions).

• Market Profile : POC, Value Area High/Low, contextes de session.

• Check-list pré-session : actus majeures, niveaux clés, règles de risque, plan “si/alors”.

Méthode de scalping au carnet d’ordres (en 7 étapes)

Contexte : marquez POC/VA et niveaux 4H/1H.

Observation DOM : élargissez bid/ask, affichez volume par prix.

Signal : déséquilibre net, absorption sur niveau, iceberg.

Entrée : cassure confirmée par le tape, ou pullback dans la liquidité.

Stop : derrière le “mur” de volume opposé ; risque fixe (0,5–1,5R).

Sortie : 1–2R, ou sortie partielle si le flux faiblit.

Journal : capture avant/après, motif d’entrée, métriques (R moyen, winrate).

Plan d’action 7 jours pour passer un cap en Trading

• J1–J2 : choisissez 1 actif (ZN ou ZB pour débuter), tracez niveaux MP (POC/VA).

• J3 : 2h d’observation DOM/tape sans trader (repérez imbalances/absorptions).

• J4 : backtest visuel d’une session, listez 10 setups récurrents.

• J5 : réel léger (1 contrat) ou prop-firm en évaluation ; 3 trades max.

• J6 : revue froide (captures, erreurs, R moyen).

• J7 : figez 2 règles (ex. pas de trade pendant news, stop-trading après +1,5R).